Com a taxa Selic em um patamar elevado, os investimentos em renda fixa se tornaram uma das melhores opções para quem busca uma combinação de segurança e boa rentabilidade. A Selic, que é a taxa básica de juros da economia brasileira, afeta diretamente diversos produtos financeiros, e, à medida que ela sobe, a rentabilidade desses ativos tende a aumentar.
Atualmente, a taxa Selic está em 10,75% ao ano, e a expectativa do mercado financeiro é que ela se mantenha elevada durante 2024 e 2025. Esse cenário torna os produtos de renda fixa ainda mais atrativos, pois garantem uma remuneração competitiva com baixo risco. Se você está procurando uma maneira de proteger e fazer seu dinheiro crescer, este é o momento ideal para explorar as melhores opções de renda fixa disponíveis no mercado.
Neste artigo, vamos detalhar os 9 melhores investimentos de renda fixa disponíveis atualmente, destacando as características de cada um, os prazos de liquidez, os riscos envolvidos, e como escolher o ativo certo para o seu perfil de investidor.
1. CDBs com Liquidez Diária: Flexibilidade e Segurança para sua Reserva de Emergência
Os Certificados de Depósito Bancário (CDBs) com liquidez diária são uma excelente opção para quem busca flexibilidade e segurança. Eles permitem que o investidor resgate o valor a qualquer momento, sem perder a rentabilidade até o dia do resgate, sendo uma ótima escolha para quem quer manter uma reserva de emergência.
Os CDBs são emitidos por bancos e contam com a garantia do Fundo Garantidor de Créditos (FGC), o que significa que o seu dinheiro está protegido até o limite de R$ 250 mil por instituição financeira.
Exemplos de CDBs com liquidez diária:
- Banco Sofisa Direto: Oferece um CDB com 110% do CDI, com resgate a qualquer momento. Isso significa que você ganha 110% da taxa CDI, que segue de perto a Selic. Com a Selic alta, esse tipo de CDB pode render em torno de 11,82% ao ano. O investimento mínimo é de R$ 1, o que o torna acessível a praticamente qualquer investidor.
- CDB do Banco BMG: Outra opção interessante é o CDB do Banco BMG, que paga 112% do CDI. Isso o torna uma das opções mais rentáveis entre os CDBs de liquidez diária. Além disso, é uma opção segura para quem deseja ter liquidez e aproveitar uma boa rentabilidade ao mesmo tempo.
Esses produtos são ideais para quem deseja flexibilidade e segurança, sendo recomendados principalmente para a criação ou manutenção de uma reserva de emergência.
2. LCIs e LCAs com Isenção de Imposto de Renda: Ideal para Investimentos de Médio Prazo
As Letras de Crédito Imobiliário (LCI) e as Letras de Crédito do Agronegócio (LCA) são opções de renda fixa que oferecem uma vantagem adicional: a isenção de Imposto de Renda para pessoas físicas. Isso significa que toda a rentabilidade desses ativos é livre de tributação, tornando-os ainda mais atrativos.
Esses ativos são emitidos por bancos, que utilizam os recursos captados para financiar o setor imobiliário ou o agronegócio. Assim como os CDBs, as LCIs e LCAs também contam com a proteção do FGC.
Exemplos de LCIs e LCAs:
- LCA do Banco Inter: O Banco Inter oferece uma LCA que paga 94% do CDI, sem a incidência de Imposto de Renda, o que torna essa rentabilidade bastante competitiva. O valor mínimo para investimento é de R$ 1.000, e o prazo mínimo de carência é de 9 meses. Após esse período, você pode resgatar o valor ou continuar investindo para aproveitar ainda mais a rentabilidade.
- LCI do Banco Daycoval: O Banco Daycoval oferece uma LCI com rendimento de 92% do CDI. Com a isenção do IR, essa rentabilidade equivale a um CDB que pagaria cerca de 115% do CDI. O investimento mínimo é de R$ 1.000, e o prazo mínimo de carência é de 12 meses.
Esses ativos são ótimos para quem pode deixar o dinheiro investido por um período maior, geralmente entre 9 e 12 meses, e quer maximizar seus ganhos com a isenção fiscal. Contudo, é importante lembrar que LCIs e LCAs não oferecem liquidez diária, o que significa que você só poderá resgatar seu dinheiro após o prazo de carência.
3. Tesouro Selic: O Mais Seguro de Todos os Investimentos
O Tesouro Selic é considerado um dos investimentos mais seguros do mercado, pois é garantido pelo governo federal. Ele é ideal para quem busca uma alternativa segura e rentável para a reserva de emergência ou para quem está começando a investir.
Esse título público acompanha a variação da Selic, o que significa que ele tende a render mais quando a taxa básica de juros está alta, como é o caso atual. A liquidez do Tesouro Selic também é diária, permitindo o resgate a qualquer momento.
Como funciona o Tesouro Selic:
Ao comprar um título do Tesouro Selic, você empresta dinheiro ao governo e recebe juros com base na taxa Selic. Quando a Selic sobe, a rentabilidade do Tesouro Selic aumenta, tornando-o mais atrativo em momentos como o atual.
- Rentabilidade: A rentabilidade do Tesouro Selic é próxima da Selic nominal, que atualmente está em 12,75% ao ano. É importante notar que há incidência de Imposto de Renda sobre os rendimentos, seguindo a tabela regressiva (22,5% para aplicações de até 180 dias e até 15% para aplicações superiores a 720 dias).
- Liquidez: O resgate pode ser feito a qualquer momento, sendo depositado na sua conta em D+1 (um dia útil após a solicitação). Essa é uma grande vantagem para quem quer ter uma reserva de emergência.
O Tesouro Selic é recomendado para quem deseja segurança máxima e liquidez, sendo uma opção de baixo risco que oferece rendimentos consistentes.
4. CDBs com Prazo Fixo e Rentabilidade Agressiva: Maior Rentabilidade para Longo Prazo
Se você está disposto a deixar o dinheiro investido por mais tempo, os CDBs com prazos fixos são uma excelente opção. Esses produtos oferecem uma rentabilidade superior aos CDBs de liquidez diária, pois em geral possuem um prazo de carência, o que significa que o investidor não pode resgatar o valor antes do vencimento.
Exemplos simulados de CDBs com prazo fixo:
- CDB do Banco BTG Pactual: Oferece uma rentabilidade de 130% do CDI, com prazo de vencimento de 2 anos. Isso significa que a rentabilidade anual está em torno de 13,7% ao ano. Embora o resgate só possa ser feito ao final do período, a rentabilidade mais alta compensa a falta de liquidez.
- CDB do Banco ABC: Esse banco oferece um CDB com 125% do CDI e prazo de vencimento de 3 anos. Para investidores que podem abrir mão da liquidez por um prazo mais longo, essa é uma opção bastante interessante, com um rendimento anual aproximado de 13,3%.
Esses CDBs são ideais para quem deseja diversificar os investimentos em prazos mais longos e aproveitar a rentabilidade elevada.
5. Debêntures Incentivadas: Isenção de IR e Retornos Atraentes
As debêntures incentivadas são títulos de dívida emitidos por empresas que buscam captar recursos para financiar projetos de infraestrutura. O grande atrativo desse tipo de investimento é a isenção de Imposto de Renda para pessoas físicas.
Por serem emitidas por empresas, as debêntures possuem um risco maior em comparação aos investimentos garantidos pelo FGC, como CDBs e LCIs. No entanto, elas oferecem rentabilidades muito atrativas, especialmente as debêntures incentivadas, que são isentas de IR.
Exemplos de debêntures incentivadas:
- Debênture da Eletrobras: Essa debênture paga IPCA + 6% ao ano, o que significa que além da correção pela inflação, o investidor recebe um prêmio de 6% ao ano. Como há isenção de IR, essa é uma das melhores opções para quem busca investimentos de longo prazo, com prazos de vencimento que variam de 5 a 10 anos.
- Debênture da Rumo Logística: Oferece uma rentabilidade de IPCA + 5,8% ao ano. Com a inflação projetada para ficar em torno de 4% ao ano, o retorno real dessa debênture pode chegar a mais de 9,8% ao ano.
As debêntures incentivadas são uma excelente opção para investidores mais arrojados, que buscam rentabilidades acima da média e estão dispostos a assumir um pouco mais de risco.
6. CRIs e CRAs: Altos Retornos para Investidores Qualificados
Os Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRI) e os Certificados de Recebíveis do Agronegócio (CRA) são títulos de dívida que também oferecem isenção de IR, e são emitidos por empresas do setor imobiliário e agrícola, respectivamente.
Esses títulos geralmente oferecem rentabilidades superiores aos CDBs e LCIs, mas são recomendados apenas para investidores qualificados, ou seja, aqueles com mais experiência e que possuem um patrimônio maior.
Exemplos de CRIs e CRAs:
- CRI da Cyrela: Oferece IPCA + 7% ao ano, o que é uma rentabilidade bastante atraente, considerando o cenário de inflação elevada.
- CRA da Seara Alimentos: Paga uma rentabilidade de IPCA + 6,5% ao ano, com prazos de vencimento de até 10 anos. Esse tipo de investimento é recomendado para investidores que buscam diversificação e estão dispostos a deixar o dinheiro investido por mais tempo.
7. Fundos de Investimento em Renda Fixa: Diversificação com Gestão Profissional
Os fundos de investimento em renda fixa são uma opção para quem deseja investir em diversos ativos de renda fixa, mas prefere contar com a gestão profissional de uma equipe especializada.
Esses fundos reúnem recursos de diversos investidores e aplicam em títulos de renda fixa, como Tesouro Selic, CDBs, LCIs, entre outros. Eles são uma ótima maneira de diversificar o investimento e minimizar riscos, além de contar com a expertise de gestores profissionais.
Exemplos de fundos de renda fixa:
- Fundo Caixa DI: Investe em títulos públicos e CDBs de bancos de primeira linha, oferecendo uma rentabilidade próxima de 100% do CDI. O fundo é uma opção conservadora, ideal para quem busca segurança e liquidez.
- Fundo Santander RF Longo Prazo: Esse fundo investe em títulos públicos e debêntures de grandes empresas, oferecendo uma rentabilidade de cerca de 105% do CDI. É uma opção mais arrojada para investidores que buscam maior rentabilidade em prazos mais longos.
8. Tesouro IPCA+: Proteção Contra a Inflação
O Tesouro IPCA+ é outro título público muito interessante, especialmente para quem busca proteção contra a inflação. Ele oferece uma rentabilidade composta por duas partes: a variação do IPCA (Índice de Preços ao Consumidor Amplo), que mede a inflação oficial no Brasil, e um prêmio fixo, que varia de acordo com o prazo do título.
Como funciona o Tesouro IPCA+:
Ao investir no Tesouro IPCA+, você garante que seu dinheiro vai ser corrigido pela inflação e, além disso, receberá um rendimento adicional fixo, definido no momento da compra.
- Rentabilidade: Atualmente, o Tesouro IPCA+ oferece prêmios que variam entre IPCA + 5% e IPCA + 6% ao ano, dependendo do vencimento escolhido.
- Liquidez: Diferente do Tesouro Selic, o Tesouro IPCA+ não oferece liquidez diária. Se o investidor quiser resgatar o dinheiro antes do vencimento, ele poderá vendê-lo no mercado secundário, mas o preço do título pode variar, resultando em perdas ou ganhos, dependendo das condições do mercado.
O Tesouro IPCA+ é recomendado para quem deseja um investimento de longo prazo, com foco em preservar o poder de compra e proteger-se da inflação.
9. Poupança: A Tradição Menos Rentável
A tradicional Caderneta de Poupança ainda é um dos investimentos mais populares no Brasil, principalmente pela simplicidade e pelo fato de ser isenta de Imposto de Renda. No entanto, com a Selic em patamares elevados, a rentabilidade da poupança fica muito abaixo de outras opções de renda fixa.
Como funciona a Poupança:
Atualmente, a Poupança rende 70% da Selic + Taxa Referencial (TR), que está em zero. Isso significa que com a Selic a 10,75%, a Poupança rende cerca de 6,17% ao ano. Esse rendimento é bem inferior ao de outras alternativas como o Tesouro Selic ou os CDBs, que podem render bem mais.
A Poupança é indicada apenas para quem deseja uma opção de investimento extremamente simples e sem nenhuma tributação, mas que não se preocupa tanto com a rentabilidade.
Como Escolher o Melhor Investimento de Renda Fixa para Você
A escolha do melhor investimento de renda fixa vai depender do seu perfil de investidor, do prazo que você pode deixar o dinheiro aplicado e da sua tolerância ao risco.
Se você busca segurança e liquidez, os CDBs de liquidez diária e o Tesouro Selic são as melhores opções. Já se está disposto a investir por prazos maiores, as LCIs, LCAs, e os CDBs com prazos fixos oferecem uma rentabilidade superior.
Por outro lado, se você quer proteção contra a inflação e tem um horizonte de longo prazo, o Tesouro IPCA+ e as debêntures incentivadas são ótimas escolhas.
Para investidores qualificados, que desejam diversificar com maior rentabilidade e aceitam mais risco, os CRIs e CRAs são alternativas interessantes, assim como os fundos de renda fixa.
De qualquer forma, é essencial contar com uma boa estratégia de diversificação e não colocar todo o dinheiro em um único ativo. Avalie seus objetivos financeiros, o prazo de investimento e escolha os ativos de renda fixa que melhor se adequam ao seu perfil.
